A45 TRADING
Τεχνική ανάλυση και άλλα
Λίγα λόγια για εμένα
Ξεκινώ μία νέα προσπάθεια με σκοπό την ενημέρωση και εκπαίδευση των επενδυτών.Προσπάθεια στην οποία ευελπιστώ να έχω την βοήθεια,την υποστήριξη,την ενθάρρυνση αλλά και την καλόπιστη κριτική όλων σας.
(διαβάστε περισσότερα)
HOME STUDY COURSE
Σύνδεσμοι


Πειθαρχία
943 αναγνώστες
Δευτέρα, 8 Μαρτίου 2010
12:51

Καλημέρα σε όλους και καλή εβδομάδα,

το entry setup που παρουσίασα πριν λίγες μέρες με το παράδειγμα της ΕΤΕ δεν πάει κι ασχημα,αλλά πριν ενθουσιαστείτε και αρχίσετε να το ζητάτε (έχω πάρει δεκάδες μηνύματα στα οποία μου ζητούν λεπτομέρειες),να σας πώ ότι πρόκειται για μία τεχνική μέθοδο αμφιλεγόμενη.Αμφιλεγόμενη με την έννοια ότι παρουσιάζει μερικά καταπληκτικά σήματα μεν,αλλά η αξιοπιστία της ελέγχεται απο το γεγονός ότι είναι "δυναμική",δηλαδή τα σήματα μπορούν να μεταβληθούν καθώς νέα δεδομένα προστίθενται στο διάγραμμα...Η τεχνική λοιπόν αυτή απέχει πολύ απο το να θεωρηθεί σαν το εν δυνάμει "holy grail",και αυτός είναι ο λόγος που δεν την έχω συμπεριλάβει στο trading plan που ετοιμάζω,και το οποίο θα παρουσιασθεί με την μορφή ενός πλήρους και λεπτομερούς home study course.

Εχω πεί πολλές φορές και το επαναλαμβάνω όποτε μου δίδεται η ευκαιρία,ότι η αξία ενός trading plan έγκειται στο κατά πόσον προσφέρει μία ολοκληρωμένη λύση,στο κατά πόσον προσφέρει μία μεθοδολογία την οποία κάποιος μπορεί να εφαρμόζει με εμπιστοσύνη και πειθαρχία.Αυτές είναι οι 2 λέξεις κλειδιά.....Οταν εμπιστευομαι κάτι,μπορώ σιγά-σιγά να αποκτήσω την απαιτούμενη πειθαρχία ώστε να το εφαρμόζω με συνέπεια.Διαφορετικά,έρχεται η απογοήτευση,η αναζήτηση κάτι νέου και "πολλά υποσχόμενου" συστήματος και αυτή η αναζήτηση είναι ατέρμονη...

Παραθέτω λοιπόν ένα μικρό απόσπασμα απο ένα κεφάλαιο του home study course,ένα απόσπασμα που αναφέρεται ακριβώς στην εμπιστοσύνη που οφείλει να δείχνει ο trader στο σύστημά του.Εμπιστοσύνη που ασφαλώς δοκιμάζεται στις δύσκολες στιγμές,στις ζημιογόνες περιόδους...

"

·         Ας εξετάσουμε τώρα ποιές επιλογές υπάρχουν όταν το σύστημά μας παρουσιάζει ζημιές.Οχι σποραδικές ζημιές μεταξύ κερδισμένων κινήσεων,αλλά συνεχόμενες ζημιογόνες κινήσεις.Οταν δηλαδή το σύστημα βρίσκεται σε περίοδο drawdown.
Αντιλαμβάνεται κανείς ότι η δυσάρεστη αυτή κατάσταση επιβεβαιώνει τον κύριο,τον πρωταρχικό φόβο του trader,τον φόβο δηλαδή ότι θα χάσει χρήματα.Αν μάλιστα αυτή η περίοδος του drawdown συμβεί στο ξεκίνημα του εγχειρήματος,τότε τα πράγματα δυσκολεύουν ακόμη περισσότερο.
Υπάρχουν τρείς επιλογες :
              I.        Να συνεχίσουμε να χρησιμοποιούμε κανονικά το σύστημα,δίνοντας μάλιστα ιδιαίτερη έμφαση στην πειθαρχημένη εφαρμογή του.
            II.        Να εγκαταλείψουμε το σύστημα.
           III.        Να επιχειρήσουμε να «βελτιώσουμε» το σύστημα.
Η δεύτερη επιλογή δικαιολογείται μόνον αν ο trader αποφασίσει να εγκαταλείψει εντελώς το trading,να σταματήσει.Αν όμως ο trader αποφασίσει να συνεχίσει,ποιός ο λόγος να εγκαταλείψει ένα σύστημα στην δημιουργία του οποίου επένδυσε κόπο και χρήματα; αν το σύστημα έχει εκπονηθεί με τον σωστό τρόπο,αν το trading plan βασίζεται πάνω σε σωστές αρχές,αν ταιριάζει με το επενδυτικό προφίλ του trader,ποιός ο λόγος να εγκαταλειφθεί για κάποιο άλλο σύστημα,του οποίου τις δυνατότητες δεν γνωρίζουμε; ποιά εγγύηση υπάρχει ότι το επόμενο trading plan που θα εκπονήσουμε η θα δοκιμάσουμε,είναι καλύτερο απο το υπάρχον;
Είναι προφανές ότι και μόνον η σκέψη να εγκαταλειφθεί το σύστημα επειδή παρουσίασε μερικές ζημιές,δείχνει ανωριμότητα,έλλειψη επενδυτικής παιδείας και βέβαια έλλειψη εμπιστοσύνης του trader προς το σύστημα,κάτι που μεταφράζεται σε έλλειψη εμπιστοσύνης προς τον εαυτό του.Μπορεί επίσης να δηλώνει πλημελλή επεξεργασία του trading plan,εφ’ όσον δεν αναπτύχθηκε σχέση εμπιστοσύνης του trader προς αυτό.
Η τρίτη επιλογή δείχνει ξεκάθαρα ότι ο trader δεν έχει απαλλαγεί απο το σύνδρομο του “holygrail”.Nα διευκρινήσουμε στο σημείο αυτό ότι είναι τελείως διαφορετική η ανάγκη περαιτέρω επεξεργασίας ενός ελλιπούς συστήματος (π.χ. ενός συστήματος το οποιο δεν έχει κανόνες trade management) απο την προσπάθεια «προσαρμογής» του συστήματος σε ένα σύνολο δεδομένων (curvefitting).Απαιτείται λεπτομερής εξέταση των ζημιογόνων κινήσεων για να διαπιστωθεί η αιτία που τις δημιούργησε.Αν η αιτία είναι ένα ελλειπές trading plan,τότε ασφαλώς δικαιολογείται η συμπλήρωσή του και η βελτίωση όπου χρειάζεται.Ακόμα και η αδυναμία πρακτικής εφαρμογής του,συνιστά επαρκή λόγο βελτίωσης του συστήματος.Ομως,αν το σύστημα θεωρείται πλήρες,η ύπαρξη κάποιων συνεχόμενων ζημιογόνων κινήσεων είναι μία αναμενόμενη κατάσταση και δεν πρέπει επ’ ουδενί να οδηγήσει στην προσπάθεια «βελτίωσης» των κανόνων του συστήματος,ώστε να προσαρμοσθούν σε ένα σύνολο δεδομένων,το οποιο είναι βέβαιο ότι δεν θα επαναληφθεί.
Οι επιλογές λοιπόν ii και iii δεν προσφέρουν λύση στο πρόβλημα,αντίθετα ανοίγουν έναν νέο κύκλο αμφισβητήσεων που μας οδηγεί πρακτικά πίσω,στο σημείο εκκίνησης.Ακυρώνουν όλες τις προσπάθειές μας και βέβαια δεν αντιμετωπίζουν το πρόβλημα στην ρίζα του.
Η επιλογή i είναι μονόδρομος.Εφ’ όσον το trading planέχει ολοκληρωθεί,πρέπει να συνεχισθεί η πιστή εφαρμογή του.Ακόμα και η αποχή απο το trading για κάποιο διάστημα είναι λάθος επιλογή,διότι δεν μπορούμε να γνωρίζουμε πότε το σύστημα θα εμφανίσει κερδοφορία.Εφ’ όσον έχουν γίνει εκτεταμένες δοκιμές,η διάρκεια της περιόδου του drawdown είναι γνωστή,στατιστικά.Μπορούμε να την συγκρίνουμε με την πραγματική περίοδο drawdown που διανύουμε και να διαπιστώσουμε αν υπάρχει απόκλιση.Αν εμφανίζεται μεγαλύτερη περίοδος drawdown απο αυτήν που έδωσαν οι δοκιμές,τότε ασφαλώς πρέπει να επανεξετάσουμε το τμήμα του money management,με τα νέα δεδομένα.Αν όχι,δεν υπάρχει κανένας λόγος ανησυχίας.Εμπιστοσύνη στο trading planχρειάζεται και τα καλά αποτελέσματα δεν θα αργήσουν."
Καλή εβδομάδα σε όλους
 
 
Σχόλια

08/03 14:11  PREMIUM
Καλημέρα Αντρέα μου ! Τί να τους κάνω τους..."απείθαρχους" που πούλησαν 3000 τεμάχια μόλις στο...0,43 ??? Αυτοί θα...κλαίνε ! :-)
Το σχόλιό σας
Για να σχολιάσετε το άρθρο πρέπει να κάνετε Login στο Capital.gr
Αξιολογήστε το άρθρο
11 ψήφοι

 Εκτύπωση
 Αποστολή με e-mail

Σχετικά με το blog
Βασικός σκοπός του blog θα είναι η ενημέρωση και η εκπαίδευση των επενδυτών σε θέματα τεχνικής ανάλυσης,αλλά και ο σχολιασμός γενικώτερα της πορείας των αγορών.

Αναζήτηση
Προηγούμενα Άρθρα
Τελευταίες δημοσιεύσεις